私募基金證實表現突出: 財務交易 - 資金來源 - Ernst & Young - 台灣

私募基金證實表現突出

鑒於私募基金期望在這具挑戰性的經濟環境下持續創造價值，私募基金投資者應考慮以下這些最佳實務做法：

• 主動購買
  安永最近一項調查發現82%的私募基金交易都是透過與目標企業管理高層的關係、由私募基金企業的主動來電，以及不斷追蹤企業或相關部門等方式促成。「主動購買」是一項需要重視的重大優勢。
  
• 實質審查
  儘早進行廣泛全面的實質調查也有助於取得出色的表現。成功的私募基金企業根據企業業務的複雜性進行相應的、涵蓋各範疇的全面財務和非財務問題分析。
  
• 獎勵和管理
  安永調查發現及早評估目前的管理階層，在正式完成交易前幾個月就作出安排是最佳做法。而使管理階層將事業“視為已有”的獎勵辦法也是私募基金價值定位的一個重要部分。
  
• 積極的業務計畫
  堅持落實雄心勃勃但可實現的業務計畫是重要的成功因素。私募基金投資者與管理隊伍應共同評估該計畫，如有需要，可改動計畫內容。
  
• 績效改善及成長
  重視收入自然成長是私募基金的成功要素。地區性拓展、改善銷售、引進新產品，以及通過收購和重組來實現成長等策略都能帶來可估算的影響。
  
• 監理
  私募基金投資者使用實際參與的獨特監理模型，這包括長期密切監督、已設定的目標和時間安排、嚴謹的決策制訂流程及重大資源。
  
• 實現價值
  賣出好價錢，是私募基金價值論述中所要達成的主要目標。