23 сент. 2021
Инвестиции и импорт в Россию: возобновляем развитие

Инвестиции и импорт в Россию: возобновляем развитие

Автор Александр Ивлев

Управляющий партнер EY по странам СНГ, заместитель руководителя по работе с клиентами по странам Центральной, Восточной, Юго-Восточной Европы и Центральной Азии

Управляющий партнер, активно участвует в проектах по улучшению инвестиционного климата в России, любит спорт.

23 сент. 2021

По данным исследования, проведенного AmCham совместно с EY, большинство американских компаний позитивно оценивают перспективы бизнеса в России.

Кратко

  • Россия – стратегически важный рынок для большинства участников опроса. Доля американских компаний, которые так считают, выросла до максимального значения за четыре года.
  • Вызванная пандемией неопределенность снижается, а напряженные отношения России и США стали новой нормой. В такой ситуации американский бизнес возобновляет развитие: 84% компаний сообщили, что планируют в ближайшем будущем запуск новых проектов в России. Это рекордное значение за все время проведения исследования.
  • Санкции отрицательно влияют на бизнес в России – об этом сказали 78% участников опроса. Ограничения ставят американский бизнес в неравные условия с компаниями из других стран и создают репутационные риски.
  • Пандемия привела к снижению выручки у 41% участников опроса. Несмотря на негативное влияние на финансовый результат, большинство компаний уже вернулись к нормальному режиму работы, который был до пандемии, или планируют это сделать в текущем году.
  • Официальная статистика недооценивает реальную величину экономических связей между Россией и США. Данные по двусторонним инвестициям, собранные в результате этого исследования, выше официальных значений примерно в девять раз.

Большинство компаний называют Россию стратегическим рынком, но при этом отмечают, что российский бизнес пока находится за пределами первой десятки стран по выручке.

12,5% участников опроса считают Россию самым важным (ключевым) рынком в мире.

9 компаний из 10 ожидают рост своего российского бизнеса в ближайшие три года. Но большинство участников опроса (69%) считают, что рост будет медленным.

Выросла доля оптимистов: в этом году 93,5% компаний ожидают улучшения перспектив развития своего бизнеса в России. Только 4,5% участников опроса ждут стагнацию.

Санкции

78% компаний ощущают негативное влияние санкций США на свой российский бизнес. Их доля снизилась на 2 процентных пункта по сравнению с прошлым годом.

Санкции поставили американский бизнес в неравные условия с компаниями из других стран – это самое распространенное негативное проявление ограничений.

Пандемия

Пандемия коронавируса оказала значительное влияние на бизнес американских компаний в России. 41% участников опроса столкнулись со снижением выручки в 2020 году из-за пандемии.

Что касается государственных мер поддержки, то они не коснулись большинства американских компаний в России.

Большая часть американских компаний (42%) уже вернулась к нормальному режиму работы, который был до пандемии, при этом 10% участников опроса считают, что их бизнес никогда не сможет вернуться к прежним объемам.

Рабочие места

В этом году выросла доля компаний, которые планируют увеличить численность штатных сотрудников в России. Об этом сообщили 38% участников опроса.

Более половины участников опроса (54%) поддерживают рабочие места в США. Это обеспечивает положительный вклад в экономику обеих стран.

Суммарно участники опроса создают почти 6,5 тысяч рабочих мест в Соединенных Штатах благодаря работе в России.

20% участников опроса считают, что Москва и Московская область превзошли ожидания их компании с точки зрения открытости власти и возможностей развития бизнеса.

Прямые инвестиции

Общий объем прямых инвестиций американских компаний за весь период работы в России составил 96,05 млрд долларов США.

Результаты исследования этого года говорят о значительном масштабе делового сотрудничества России и США и важной роли американских компаний в российской экономике.

Данные официальной статистики значительно меньше и могут не полностью отражать сложившуюся ситуацию в торгово-экономических отношениях США и России. Расхождения могут объясняться тем, что американские компании инвестируют в Россию через другие страны и реинвестируют в российский бизнес средства, заработанные внутри страны.

В этом году первое место по инвестициям сохранили компании из отрасли энергетики и природных ресурсов.

Кроме того, американские компании реинвестируют полученные в стране доходы в свой российский бизнес. В среднем реинвестиции составляют 47% капитала участников опроса.

Планы на 2021 год по отраслям

В 2021 году участники опроса собираются инвестировать в России почти 1,8 млрд долларов США.

Лидерство по привлечению инвестиций сохранит отрасль энергетики и природных ресурсов, на которую придется более половины инвестиций всех участников опроса.

Существенная доля иностранных инвестиций приходится на многоотраслевые холдинги (12%) и производителей потребительских товаров (11% от всех запланированных инвестиций в 2021 году).

Импорт

Россия – одно из направлений импорта американских компаний.

Непосредственно на США приходится только 31% импорта. Остальная часть поступает в Россию из других стран.

Опрос показывает, что реальный объем импорта американских компаний в Россию примерно в 3 раза превышает данные официальной статистики.

По данным Федеральной таможенной службы России торговый оборот с США в 2020 году составил около 23,9 млрд долларов США, в том числе импорт из США – около 13 млрд долларов США.

Экспорт

44% опрошенных компаний поставляют произведенную в России продукцию в другие страны.

Это говорит об экспортном потенциале российской продукции и важной роли американских компаний в наращивании экспорта в другие страны.

Российские поставщики встраиваются в глобальные цепочки поставок, благодаря которым растет экспортный потенциал страны.

Декарбонизация

92% участников опроса отметили, что российские и зарубежные стандарты по декарбонизации и снижению углеродного следа, которых придерживается компания в России и за рубежом, совпадают.

Снижение числа командировок, вместо которых используется видеосвязь, – самый простой и распространенный способ сокращения углеродного следа среди участников опроса. Об этом сообщили 35% американских компаний.

59% компаний отметили, что инвестиции в декарбонизацию бизнеса пока не приносят им финансовую выгоду.

Планы развития

В 2020 году участники опроса инвестировали в российскую экономику более 2,2 млрд долларов США.

Данные Банка России за 2020 год показали приток американских инвестиций в 402 млн долларов США.

Планы опрошенных компаний по инвестициям в 2021 году немного скромнее – они собираются вложить в России примерно 1,8 млрд долларов США. При этом 95% компаний намерены увеличить свои инвестиции в России или сохранить их на прежнем уровне.

84% участников опроса планируют в ближайшем будущем запуск новых проектов в России. Прежде всего компании планируют вывод на российский рынок новых продуктов или услуг, а также расширение производства.

По сравнению с прошлым годом, в два раза сократилась доля участников опроса, которые не планируют дальнейшее развитие. Это говорит о том, что время высокой неопределенности из-за пандемии скоро останется позади и американский бизнес собирается возобновить развитие в России.

  • Изменится ли роль России для вашей компании в ближайшем будущем?

    • Россия – важный партнер для компании и укрепление взаимовыгодного сотрудничества будет <…> приоритетом.
    • Мы ждем продолжения роста вслед за инвестициями и не ожидаем заметных изменений нашей роли в корпорации.
    • Существенного изменения не ожидаем, надеемся на нормализацию отношений и улучшение имиджа, чтобы наиболее полно использовать потенциал [российского бизнеса] в общих операциях нашей компании.
    • [Роль не изменится], так как в глобальной повестке нет позитивных сигналов по отношению к России.
    • Россия останется экономически эффективной и привлекательной географией для исследований и разработок.
    • Россия играет роль двигателя роста нашего международного бизнеса. От нас ожидают двузначного роста выручки и прибыли.
    • [Роль России для нашего бизнеса] очень сильно зависит от отношений США и России, которые сейчас непредсказуемы.
    • Ответ на этот вопрос зависит от дальнейшего экономического и политического курса России <…> и от санкционного режима. При сценарии стабильности или улучшения климата – бизнес компании в России будет развиваться и останется одним из стратегических направлений.
    • Политическая повестка имеет большое значение при принятии стратегических решений инвестировать и развиваться в России.
     
  • Какова стратегия развития вашей компании в России на ближайшие три-пять лет?

    • Стремимся удвоить бизнес за следующие три-пять лет.
    • Мы нацелены нарастить бизнес на 60% благодаря отличному маркетингу, лучшему исполнению и эффективным инновациям.
    • Будет расти штат сотрудников, и появятся новые направления исследований и разработок.
    • Развитие компании в других регионах России, рост числа торговых точек.
    • Инвестиции в инфраструктуру, цифровой маркетинг, региональную экспансию.
    • Компания продолжит инвестировать в развитие собственного производства в России (в том числе через совместные предприятия с местными партнерами) и углублять локализацию оборудования. <…> Компания планирует усилить позиции в сегменте промышленных цифровых технологий.
    • Преобразуем все решения в модель «всё как услуга».
    • [Будем] инвестировать в новые облачные решения, которые развернем в локальном дата-центре, а таже нарастим продажи облачных продуктов и проектов цифровой трансформации.
    • Осуществление энергетического перехода в пользу более безопасной, чистой и эффективной энергии. Применение низкоуглеродных технологий. Рост бизнеса за счет внедрения передовых технологий, в том числе цифровизации.
    • Если оставить в стороне политические риски, быстрый рост и инвестиции возможны, но решения по этому поводу постоянно задерживаются.
    • Попробуем адаптироваться, выжить и, если возможно, преуспеть.
     

Краткое содержание

В 2021 году Американская торговая палата в России (AmCham) в партнерстве с компанией EY провели шестой ежегодный опрос, посвященный перспективам прямых инвестиций и двусторонней торговли между Россией и США.

В опросе приняли участие 92 американские компании, являющиеся членами Палаты.

В этом году в опросе участвовали компании, представляющие сферы информационных технологий и телекоммуникаций, профессиональных услуг, производителей промышленной продукции и потребительских товаров, а таже многоотраслевые холдинги.

Об этой статье

Автор Александр Ивлев

Управляющий партнер EY по странам СНГ, заместитель руководителя по работе с клиентами по странам Центральной, Восточной, Юго-Восточной Европы и Центральной Азии

Управляющий партнер, активно участвует в проектах по улучшению инвестиционного климата в России, любит спорт.