Como os fundos fiduciários de dinastia estão a preparar uma empresa familiar para o sucesso a longo prazo

Em conjunto, estas empresas interligadas formam uma rede que emprega mais de 1.500 pessoas em todo o Arkansas, Louisiana, Mississippi e Missouri. As empresas estão alinhadas pelos seus serviços complementares, pelo compromisso com a sustentabilidade a longo prazo e pelos valores familiares partilhados.

"Os valores familiares são a espinha dorsal da nossa cultura", afirma Conner. "A forma como trabalhamos, lideramos e nos relacionamos com os outros é muito importante para nós. O trabalho árduo, a consistência e a persistência são fundamentais para a nossa cultura", acrescenta.  

As pessoas da EY são a parte mais importante da organização. "Tratamos os nossos empregados, inquilinos e parceiros como família. Sabemos os seus nomes, os seus filhos e as suas histórias. Esta mentalidade cria confiança e responsabilidade".
 

A determinação de Conner em preservar a sua visão, cuidar do seu povo e garantir a sustentabilidade a longo prazo da sua família, terras e empresas, levou-o a criar um fundo de dinastia em 2010. O seu falecido pai também criou um fundo de dinastia na mesma altura. Os Dynasty trusts são trusts irrevogáveis que podem durar centenas de anos. São concebidos para manter e gerir activos durante várias gerações, preservando empresas e propriedades fundiárias e permitindo que o património seja transferido de forma eficiente ao longo do tempo. Os beneficiários de ambos os fundos fiduciários da família Conner são os filhos, os netos e as gerações futuras dos fundadores do fundo fiduciário.
 

A criação dos fundos fiduciários de dinastia foi uma decisão empresarial de grande visão por parte da Conner. No entanto, este foi apenas o início do processo de preservação do legado. Reconheceu que precisava de profissionalizar e operacionalizar os fundos fiduciários se quisesse que fossem eficazes a longo prazo.
 

"A gestão de fundos fiduciários entre gerações é complexa", afirma Conner. "Com múltiplos beneficiários, quadros jurídicos em evolução e expectativas diferentes, enfrentámos desafios legais e emocionais. Os maiores obstáculos foram a comunicação, o alinhamento das expectativas e o estabelecimento de uma governação forte. Toda a gente quer o melhor para a família e para a empresa, mas definir o que é "melhor" nem sempre é fácil", acrescenta.

Em 2023, Conner e a sua equipa de liderança participaram na Cimeira de Liderança de Empresas Familiares da EY US num centro de inovação EY wavespace™, organizada por James Bly, Managing Diretor, Family Enterprise Business Services, Ernst & Young LLP. Impressionado com os conhecimentos adquiridos no programa, pediu posteriormente a Bly que o apoiasse na profissionalização dos fundos fiduciários que ele e o seu pai tinham criado.
 

Especificamente, Conner queria a ajuda da equipa da EY para transformar os trusts de veículos essencialmente legais num sistema prático e funcional que estivesse alinhado com os seus objectivos a longo prazo. Pretendia também que os profissionais da EY o ajudassem a desenvolver um modelo de governação sólido para os fundos fiduciários.  

"O nosso objetivo era criar uma estrutura que permitisse a administradores e diretores independentes experientes continuar a fazer crescer as empresas do fundo de geração em geração, assegurando simultaneamente o seu bem-estar financeiro", explica Bly.  

Com base no Modelo de ADN da Empresa Familiar da EY, Bly e a sua equipa apoiaram a equipa de liderança da Conner para profissionalizar a governação e as operações dos dois trusts. Isto envolveu:

• Criação de uma empresa de serviços partilhados para racionalizar a nomeação de membros independentes do conselho de administração para supervisionar as empresas detidas pelo trust
• Recrutamento e instalação de um conselho consultivo empresarial independente, incluindo membros do conselho com experiência em contabilidade, negócios e gestão, para aconselhar os administradores
• Melhorar os processos de elaboração de relatórios, de modo a que os relatórios de cada empresa sejam partilhados com a empresa de serviços partilhados e com os administradores
• Compra e retirada dos interesses de um sócio não familiar
• Formalização dos processos de sucessão dos membros do conselho de administração, dos administradores e dos membros das equipas de gestão das empresas
• Dar prioridade à afetação de capital com base no risco para ajudar a permitir que as empresas dos dynasty trusts cresçam e prosperem
• Colmatar o fosso de comunicação entre gerações para que a visão da família para os trusts esteja alinhada com as realidades legais e operacionais
• Elaborar um manual que descreva o modo de execução do acordo fiduciário  

Os desafios com a profissionalização são comuns entre as famílias que implementam dynasty trusts. "Muitas famílias que transferem activos para fundos fiduciários de dinastia enfrentam os mesmos problemas que a família Conner", afirma Bly. "Embora recebam apoio de consultores profissionais na criação dos fundos fiduciários, são depois deixados por sua conta para os operacionalizar. O sistema que criámos para a família Conner está adaptado às suas necessidades e utiliza práticas bem sucedidas de outras famílias".  

Agora que os novos sistemas e processos estão em vigor, a família Conner está a testá-los ativamente e a identificar oportunidades de melhoria contínua. Estão também a preparar a próxima geração de administradores, diretores e beneficiários para exercerem as suas responsabilidades. "Vamos agora concentrar-nos na educação e na orientação", afirma Conner. "Construímos a estrutura. Agora temos de garantir que a próxima geração o compreende, respeita e está preparada para o cultivar. Quero que os fundos fiduciários sejam mais do que apenas uma forma de guardar bens. Também quero que ensinem valores".  

Conner aprecia o profundo conhecimento que a equipa da EY tem das empresas familiares, que se reflectiu no aconselhamento relevante e personalizado que prestaram. "EY ouve", diz ele. "Os seus colaboradores não chegam apenas com um manual padronizado. Dedicam tempo a compreender quem somos, o que nos interessa e como funcionamos. Com a ajuda dos seus conhecimentos e experiência em situações semelhantes, deram-nos excelentes conselhos para nos guiarem para uma solução. A combinação certa faz toda a diferença.  

"Quando a empresa e a família avançam juntas, elas desbloqueiam um valor duradouro através das gerações", diz Brock Griffiths, EY Americas Family Enterprise Leader. "Os Dynasty Trusts são eficazes quando a governação e os processos são ativamente implementados — transformando um objetivo partilhado em decisões claras e repetíveis que orientam tanto a empresa como a família", acrescenta.

Embora o seu tempo seja muito ocupado, a profissionalização dos fundos fiduciários de dinastia é uma grande prioridade para Conner. "O sucesso da minha família e o sucesso destes fundos fiduciários dependem 100% da implementação da estrutura correta", afirma. "Se a EY não tivesse estado envolvida, penso que não estaríamos tão avançados no processo como estamos hoje. Os seus conselhos ajudam-nos a evitar muitas das armadilhas que podem surgir com os trusts multigeracionais, como a confusão, a ineficiência ou mesmo a divisão. A EY ajudou a trazer clareza, alinhamento e uma visão partilhada que nos manteve concentrados no panorama geral", afirma Conner.  

Para além de beneficiar a sua família, Conner acredita que o apoio profissional reforçou a comunidade em geral. "O trabalho da EY nos fundos fiduciários de dinastia teve um impacto duradouro, não apenas na nossa família, mas em toda a organização e não só", afirma. "O Jim (James) tem sido muito ativo, participando em reuniões de estratégia, reuniões de confiança e discussões do conselho de administração, oferecendo informações valiosas e ajudando-nos a pensar de forma mais estratégica. A sua orientação ajudou-nos a tornarmo-nos mais estáveis, mais responsáveis e mais orientados para o futuro. Isso teve um efeito cascata, fortalecendo as nossas empresas, apoiando os nossos funcionários e proporcionando consistência aos nossos inquilinos e clientes."  

Bly considera também que os fundos fiduciários de dinastia terão um impacto social e económico de grande alcance. "As empresas familiares multigeracionais bem geridas, geridas profissionalmente, em crescimento e rentáveis são a força vital das cidades, vilas e regiões rurais mais pequenas", explica. "Os planos de transição geracional eficazes proporcionam estabilidade às empresas, bem como aos seus empregados, clientes, fornecedores e às comunidades em que operam."  

O conselho de Conner para outros empresários que pretendam criar ou profissionalizar um trust é recorrer a consultores especializados, começar cedo e pensar a longo prazo. "A maioria das pessoas não planeia uma solução a longo prazo para as suas famílias", afirma. "Além disso, todas as decisões que tomar devem refletir os valores do que pretende preservar, ao longo das gerações, e o que pretende que seja a cultura e o legado da sua empresa."  

Para preservar os valores familiares, a Conner está a envolver as gerações seguintes nos trusts e nas empresas. O seu filho, John Conner III, actua como administrador, enquanto a sua neta, Caroline, e o seu marido, Pace, estão ambos fortemente envolvidos nas operações diárias da Holden Conner. Outros membros da família continuam a desenvolver a sua experiência trabalhando em vários sectores da organização.  

Graças aos fundos fiduciários, Conner está confiante de que pode deixar as suas empresas e a sua equipa de liderança com uma visão clara e a capacidade de levar a família ao próximo nível no futuro. "Como tenho dynasty trusts, acordo todos os dias mais feliz do que no dia anterior", diz. "Os fundos fiduciários dão-nos uma base para uma boa governação e planeamento a longo prazo, ajudando-nos a navegar o crescimento sem comprometer a integridade da nossa visão."