Jak rozpocząć drogę do pierwszej oferty publicznej?

Jak przygotować firmę do funkcjonowania jako spółka publiczna?

Po podjęciu decyzji o wejściu na giełdę należy zaplanować wszystkie niezbędne kroki, aby upewnić się, że mamy wszystko, czego potrzeba, by odnieść sukces na rynkach kapitałowych.

Zadbanie o gruntowną ocenę gotowości pomoże:

• Uzyskać oszczędności dzięki przejrzystemu rozplanowaniu przygotowań do IPO
  W ramach zintegrowanego podejścia ocena gotowości pomaga właścicielom i menedżerom stwierdzić jakie zmiany organizacyjne będą potrzebne przed wejściem na giełdę.
• Uzyskać cenny wgląd w najlepsze praktyki dotyczące pierwszej oferty publicznej
  Ocena gotowości na IPO pomaga zdecydować, które opcje są zgodne ze strategią i celami biznesowymi, daje rzetelną podstawę po planowania i pozwala stworzyć mapę przygotowań do wejścia na giełdę.
• Zwiększyć pewność transakcji na nieprzewidywalnych rynkach IPO
  Kluczem do osiągnięcia sukcesu są: odpowiedni zespół i właściwy moment oraz stosowne ustalenie ceny. Każdą pierwszą ofertę publiczną postrzegamy jako transformacyjną, dlatego też powinna ona odbywać się stopniowo i w sposób zorganizowany, aby zmaksymalizować wartość transakcji; jest to ważny krok w cyklu rozwoju przedsiębiorczych organizacji, które obsługujemy. Osiągnięcie gotowości zapewni elastyczność w zakresie terminów i przełoży się na mocny debiut na rynkach kapitałowych.

W tej istotnej fazie planowania, typowe cele obejmują:

• Określenie bazowego scenariusza IPO, który będzie stanowił ważny element odniesienia do oceny różnorodnych wariantów
• Wskazanie braków w zakresie gotowości na IPO oraz ocenę prac koniecznych do ich wyrównania 
• Szkolenie najważniejszych członków kadry w zakresie wiodących praktyk oraz wymagań regulacyjnych związanych z IPO
• Uporządkowanie braków w zakresie gotowości na IPO według priorytetów

Aby pomóc w realizacji tych celów, wykorzystaliśmy nasze doświadczenie w pracy w wielu branżach z właścicielami firm i zespołami zarządzającymi firmami rodzinnymi, które zwiększyły skalę swojej działalności oraz z firmami szybko rozwijającymi się, a także z przedsiębiorstwami z udziałem podmiotów private equity i venture capital, z uwzględnieniem ich strategicznych opcji finansowania rozwoju, w tym wprowadzenia na giełdę.

Na podstawie tych doświadczeń opracowaliśmy holistyczne założenia oceny gotowości spółki do przeprowadzenia IPO. Jest to ustrukturyzowane podejście, które ma na celu z powodzeniem przeprowadzić firmę przez proces IPO, aż do mocnego debiutu na tym rynku. Jeżeli uznają Państwo, że IPO jest dla Waszej organizacji odpowiednim krokiem, ocena ta może także stać się zalążkiem koncepcji zarządzania programem wejścia na giełdę:

Krok 1: Strategia – Ustalenie lokalizacji pierwszej oferty publicznej oraz zaangażowanych giełd, od których zależą standardy regulacyjne oraz zbudowanie wartościowego przekazu inwestycyjnego spółki

Krok 2: Struktury – Określenie potencjalnej spółki emitującej i struktury grupy kapitałowej oraz wymogów w zakresie zarządzania i wymogów prawnych

Krok 3: Podatki – Analiza kwestii podatkowych na wszystkich poziomach: spółki, udziałowców oraz transakcji

Krok 4: Finanse – Identyfikacja problemów oraz ewentualnych obaw dotyczących sprawozdawczości zewnętrznej, planów biznesowych, prognozowania i prospektu emisyjnego

Krok 5: Systemy – Ustalenie kontroli wewnętrznych i audytu, ryzyka przedsiębiorstwa, zgodności z przepisami i IT

Krok 6: Funkcje – Zdefiniowanie ról i procesów związanych z relacjami inwestorskimi i zgodnością przed, w trakcie i po ofercie publicznej

Krok 7: Przywództwo – Określenie i zmodyfikowanie obowiązków, składu i wynagrodzenia kadry kierowniczej, zarządu i działu kadr

Krok 8: Harmonogram – Ustalenie harmonogramu IPO i zaplanowanie procesów dotyczących zatwierdzeń prawnych; stworzenie i ocena „planu B” oraz określenie sposobu zarządzania projektem, przypisanie odpowiedzialności.